Куда выгодно инвестировать деньги

Куда выгодно инвестировать деньги

Содержание

Инвестиции для начинающих редко кажутся простым делом. Соображения опытных инвесторов, которые изложены ниже, заставят инвестиции генерировать высокий доход.

По сути инвестиции – это вре́менный отказ от потребления ресурсов в настоящем для увеличения благосостояния в будущем.

Как минимизировать риски

Простейший прием, уменьшающий риск денежных потерь ‒ диверсификация. Этот рецепт соответствует наблюдению о яйцах, которые не стоит сосредотачивать в единственной корзине. Направляйте капитал в разные стороны. Разделение повышает вероятность компенсации удешевления одних за счет удорожания других.

Обладатели небольшого капитала делят его на два-три потока.
Серьезные деньги «размазывают» между десятками направлений.

Куда инвестировать деньги

Задача диверсификации приводит к дилемме о том, что именно следует покупать, чтобы обеспечивать надежность вложений и приемлемый доход.

Многое зависит от личности инвестора, от объема его денежной подушки на случай «жесткого приземления», от уровня прибыльности вложений, который он стремится обеспечивать.

Доходность и риск связаны стальной цепью. Тянешь в сторону повышения доходности, ‒ перемещаешься на территорию повышенных рисков. Вытягиваешь себя из зоны чрезмерных рисков, ‒ попадаешь в область малой доходности.

Успех приходит к тому, кто сумел выработать приемлемый компромисс между жаждой быстрого обогащения и вероятностью потери капитала.

Инвесторы используют три сценария:

  • консервативный (минимум риска + невысокая доходность),
  • рациональный (приемлемый риск + приемлемая доходность),
  • агрессивный (высокий риск + повышенная доходность).

Ответ на вопрос «во что инвестировать» для каждого сценария вырабатывается исходя из разных соображений.

Выбор осуществляется из следующего множества:

  • банковские депозиты;
  • производство (реальные инвестиции, бизнес);
  • портфельные инвестиции (ценные бумаги);
  • драгоценные металлы (золото, серебро, платина, палладий);
  • недвижимое имущество.

Банковский депозит

Срочный банковский вклад ‒ распространенный инструмент инвестирования.

Его суть ‒ внесение средств на депозитный счет, по которому в течение заранее установленного времени начисляются проценты. По окончании срока вкладчик получает наращенную сумму.

Плюсы:

  • надежность, обеспечиваемая кредитной организацией;
  • простота процесса.

Кредитные организации с участием государства возвращают наращенные суммы с вероятностью, близкой к единице.

Доходность депозитов зависит от суммы и срока депозитного договора, от возможности или невозможности пополнения счета, от согласия банка на досрочное снятие средств и ряда других обстоятельств. Каждая кредитная организация ставит свои условия.

В среднем ставка по депозитным вкладам физических лиц России в 2019 году составляет 7,54% годовых. Процентный доход граждан облагается налогом по ставке 35% (ст. 225 НК РФ). Реальная доходность срезается до 5%. Это значение используется как мерило эффективности других направлений размещения денег.

Превышение рентабельности вложений над доходностью депозитного вклада в два-три раза рассматривается как сигнал о перспективности инвестиций.

Вывод. Банковский депозит ‒ вложение средств с низкой опасностью и невысокой доходностью. Средняя ставка по банковским депозитам ‒ база для оценки других направлений инвестирования.

Инвестиции в бизнес

Возможны две формы вложений:

  1. прямое инвестирование;
  2. инвестирование с использованием ценных бумаг.

Второму направлению посвящен отдельный раздел. Здесь рассматривается прямое инвестирование.

Прямое инвестирование в бизнес ‒ вложение капитала с целью создания, запуска или развития производства товаров и услуг.

Интернет-магазин, например, потребует примерно такой инвестиционной программы:

  1. Закупка компьютера.
  2. Покупку домена и хостинга, на которых будет работать сайт магазина.
  3. Создание самого сайта.
  4. Выделение средств на рекламу в Сети.
  5. Подписание договоров с поставщиками товаров и службой доставки.
  6. Организации складирования товаров.
  7. Выделение телефона для дозвона клиентам.
  8. Внедрение CRM для контроля движения товаров.
  9. Оформление статуса индивидуального предпринимателя.
  10. Установление и поддержание отношений с налоговой инспекцией.

Первые три пункта потребуют 40-50 тыс. руб. Риски безвозвратных потерь здесь невелики. Компьютер, домен, хостинг и сайт купят, пусть и с дисконтом.

Риск «слить» рекламный бюджет (п.4) выше. Неудачный подбор товаров или непрофессиональные рекламные тексты и видео погубят и многомиллионный бюджет.

Остальные пункты менее критичны с точки зрения потерь. Однако это расходы, которые невозможно вернуть в случае неудачи.

Типичные значения рентабельности хорошего производства 20-25 % годовых.

Вывод. Бизнес ‒ приемлемое направление вложений для тех, кто очень хорошо представляет себе механизм его работы. Лучшая школа для этого ‒ предварительная стажировка в аналогичном, уже функционирующем, бизнесе.

Еще один вариант ‒ обучение на платных курсах, вебинарах, которые сейчас представлены в интернет-пространстве.

Инвестиции в ценные бумаги

Приобретение акций ‒ вхождение в капитал предприятия (можно сказать, что это ‒ вложение в бизнес). Доход акционера определяется успешностью компании, акциями которой он владеет.

Приобретение облигаций ‒ передача денег в долг на указанный срок и под процент лицу, ее выпустившему (эмитенту). Эмитентом может быть частная фирма или государство.

Торгуют ценными бумагами на бирже. Она гарантирует заключение сделок купли-продажи «бумажных» активов по строгим правилам. В РФ самая известная биржевая площадка ‒ Московская биржа.


Объем капитала, который необходим для уверенной работы на бирже, обуславливается типом активов, которыми торгуют.

Надежная работа в фондовой секции (акции и облигации) потребует 10-20 млн руб. Доходность инвестиций при грамотном ведении дел достигает 30-35% годовых.

На срочном рынке (фьючерсы и опционы) достаточно и 100 тыс. руб. Доходность отдельных стратегий превышает 100% годовых. Однако риски на этом сегменте рынка заметно выше.

Указанные соображения не формальны. Допустима работа со значительно более скромным капиталом. Но риски, присущие фондовому рынку, успешно преодолеваются, если есть хорошая денежная подушка.

Работать на бирже может любой гражданин, заключивший договор с брокерской компанией о предоставлении услуг по биржевой торговле. Торговать можно, передавая приказы о покупке или продаже активов по телефону. Альтернатива ‒ установка торгового терминала на персональный компьютер или смартфон и самостоятельное выполнение операций.

Вывод. Вкладывать деньги можно в акции, облигации, фьючерсы и опционы. Торговля ведется на бирже через брокерские конторы.

Инвестиции в облигации

Облигации ‒ инвестирование в долги. Долг равен номиналу бумаги плюс процентные начисления (если они предусмотрены).

Просрочка в погашении облигационного долга создает основание для иска о погашении согласно решению суда.

Поэтому размещение средств в облигациях признается надежным вариантом инвестирования. Надежность сопровождается умеренными доходами.

Эмиссию облигаций осуществляют солидные частные компании и государства.

Государственные облигации имеют высшие рейтинги надежности. Отказ платить по ним маловероятен.

Инвесторы в государственные облигации пользуются льготами. Купонный доход бумаг федерального займа (ОФЗ) не облагается налогом.

Бумаги частных компаний (корпоративные облигации) приносят доход более высокий, чем ОФЗ. Однако он уменьшается налогообложением так же, как доход банковских депозитов.

Счастье обладать высокодоходным активом влечет за собой необходимость терпеть риски дефолта. Рынок корпоративных долговых бумаг РФ демонстрировал дефолты по некоторым выпускам этих активов. Держатели дефолтных бумаг теряли деньги.

Вывод. ОФЗ ‒ неплохой выбор новичка. Их может покупать любой гражданин РФ. Большой капитал не нужен. ОФЗ стоит 1000 рублей. Отношение риск-доход лучше, чем у депозитов. В 2018 году отдельные выпуски ОФЗ давали до 10%.

Инвестиции в акции

Акция ‒ свидетельство об участии в акционерном капитале акционерного общества (АО).

Обыкновенная акция закрепляет право на долю чистой прибыли АО (дивиденды). Кроме того, она позволяет воздействовать на выработку решений через голосование на собрании акционеров.

Привилегированная акция обеспечивает первоочередное получение фиксированного дивиденда. Этим она похожа на облигацию.

Обыкновенная акция создает два вида дохода:

  • дивидендный доход,
  • доход от увеличения курсовой стоимости.

Дивиденды ‒ часть чистой прибыли. Нет прибыли ‒ нет дивидендов. Вся чистая прибыль направлена на развитие производства (по решению собрания акционеров), ‒ обладатели обыкновенных акций дивидендов не получат.

Многие корпорации, не выпускающие привилегированных акций, не платят дивиденды из принципиальных соображений. Среди них всемирно известные Apple и Google. Растущая курсовая стоимость их бумаг ‒ единственный источник дохода акционеров.

Курсовая стоимость растет за счет хороших производственных результатов. Рынок изучает отчетность акционерных обществ. Оценка корпораций, получающих прибыль длительное время, увеличивается. Вслед растет и стоимость акций.

Стоимость акций падает по причине низкой эффективности работы предприятий. Так произошло с акциями всемирно известной General Electric. Ее бумаги исключили из индекса Доу-Джонса, в состав которого они входили с 1896 года (год разработки индекса).

Акции упали ниже 8 долларов за штуку в июне 2018 впервые за все время существования производственного гиганта. Выдающаяся история конгломерата не спасла его от утери позиций на мировом экономическом рельефе. В пределе стоимость акций может стать равной нулю.

Пример бумаг General Electric иллюстрирует тот факт, что опасности вложений в акции выше облигационных рисков. Возврат инвестированных сумм по ним не предусматривается.

Фундаментальный и технический анализ фондового рынка, анализ отчетности корпораций необходимы для успеха при торговле акциями.

Сравнительно простой способ зарабатывать на этом рынке ‒ инвестирование в хорошие дивидендные истории. Суть техники ‒ поиск акционерных обществ, которые платят большие дивиденды достаточно долго. В РФ такие общества ‒ Норильский никель, Сургутнефтегаз, Татнефть и многие другие.

Акционер, покупая акции таких структур, рассчитывает получить основной доход за счет дивидендов. Прирост курсовой стоимости даст добавочный доход. Дивидендные портфели при грамотном выборе бумаг дают 20-30% годовых. Налог на дивиденды взимается по ставке 13%.

Вывод. Новички получат шансы на успех, оперируя с акциями, если обратят внимание на дивидендные истории.

Инвестиции на срочном рынке

Срочный рынок ‒ секция рынка, где торгуются производные ценные бумаги ‒ фьючерсы и опционы (деривативы).

Фьючерс ‒ обязательства продавца поставить товар в будущем, а покупателя ‒ оплатить поставку по цене, установленной в прошлом при заключении контракта.

Основная функция таких контрактов ‒ страхование ценовых рисков. Например, фермер может зафиксировать цену на не выращенный урожай в апреле и избежать риска снижения цены в сентябре, если случится перепроизводство зерна. Покупатель, фиксирующий цену на зерно в апреле, страхует себя от повышения цены на зерно в случае его дефицита к моменту сбора урожая в сентябре.

Опцион ‒ право (но не обязанность) купить или продать фьючерсный контракт в будущем по цене, зафиксированной в прошлом при заключении контракта.

Опционные контракты исполняются только, если ценовая ситуация благоприятна для держателя опциона.

Например, опцион заключен на фьючерс по поставке зерна. В момент исполнения опциона текущая (спотовая) цена на рынке зерна оказалась больше, чем стоимость фьючерса. Продавец опциона обязан поставить зерно дешевле, чем оно сто́ит в текущей момент на рынке. Опцион выполняется.

Если рыночная цена в момент истечения контракта оказалась ниже фьючерсной, то покупателю выгоднее купить зерно непосредственно на рынке, чем с помощью опциона. Опцион не исполняется.

Торговля контрактами в срочной секции рынка проходит интенсивнее, чем в фондовой. Интенсивность операций в сочетании с небольшими залогами и предоставлением кредита создают шансы достижения высокой доходности торговли. Одновременно повышается риск. Характерное значение доходности в реалиях РФ ‒ 50% годовых.

Порог входа на срочную секцию рынка значительно ниже, чем на секцию фондовых ценных бумаг. Капитал 100 тыс. руб. уже позволит чувствовать себя на срочной секции Московской биржи достаточно комфортно. Однако и 20 тыс. руб. будет достаточно для начала торгов без катастрофического риска.

Высокий темп торговли и небольшие залоги делают этот рынок привлекательным для спекулянтов.

Легендарный трейдер Ларри Вильямс, работая на рынке фьючерсов, превратил 10 тыс. долларов в миллион за один год.

Вывод. Срочный рынок позволяет работать на бирже с небольшим капиталом. Здесь не исключена высокая доходность торговых операций.

Однако риски потерь выше средних.

Инвестиции в золото

Золото в современной экономике ‒ товар. Спрос на него растет во времена потрясений. Цена на золото падает во времена экономического оптимизма. Однако его стоимость никогда не падает до нуля.

Несмотря на вре́менные взлеты и падения, цена золота с 2000 по 2019 не опускалась ниже 250 долларов за тройскую унцию. Поэтому золото называют защитным активом.

На рынке золота оперируют те, чей приоритет ‒ сохранение ненулевой ценности активов на продолжительных временных интервалах.

Формы инвестирования ‒ приобретение золотых слитков, покупка инвестиционных монет, использование обезличенных счетов, или использование фондов ETF.

Новичкам целесообразно обратить внимание на покупку инвестиционных монет.

Инвестиционная монета — художественно оформленный металлический слиток, вес и химический состав которого гарантирован государством.

Стоимость монеты обуславливается ее весом и тиражом. Чем больше вес и меньше тираж, тем выше стоимость. Тираж начинает влиять на ценность монеты через некоторое время. Минимально целесообразная продолжительность инвестирования ‒ 5 лет.

Для достижения положительного результата инвестиций изучите алгоритмы подбора монет, отслеживайте колебания стоимости таких активов во времени и разоберитесь в условиях обратного выкупа монет и налогообложения этих операций.

Вывод. Инвестировать в золото новичкам лучше, покупая инвестиционные монеты. Основная польза от таких инвестиций ‒ сбережение активов от полной потери стоимости на длительных временных интервалах.

Инвестиции в недвижимость

Недвижимость ‒ это земля, здания и сооружения. Их покупают с целью извлечь доход от перепродажи по более высокой цене или рассчитывая на пассивный доход от сдачи объектов недвижимости в аренду.

Доходность первого варианта при доведении объекта до рыночных кондиций может быть высокой. Достижима абсолютная доходность 50-100%. Доходность сдачи в аренду может колебаться в диапазоне 15-25% годовых.

Недвижимость считается надежным направлением инвестиций. На продолжительных временных интервалах она, как правило, не дешевеет.

Существенный минус ‒ входной порог, исчисляемый семизначными цифрами (например, покупка квартиры).

Этот недостаток смягчают, приобретая объекты недвижимости на торгах по банкротству, проводимых по схеме публичного предложения.

Суть этой схемы в том, что имущество банкрота продается на торгах с постоянным понижением цены до момента, пока не появится покупатель, желающий приобрести актив по цене, установленной с учетом очередного снижения.

Шансы приобрести землю, здание, сооружение на таких торгах за часть их рыночной цены могут быть достаточно велики.

Доходность операций с недвижимостью, приобретенной таким способом, достигает сотен процентов.

Вывод. Недвижимость – надежное и доходное направление вложений, но при этом входные пороги высоки, а ликвидность низкая. Быстро продать без снижения цены трудно. Подходит инвесторам, имеющим достаточный свободный капитал, и не стремящимся к высокой интенсивности инвестиционных операций.

Заключение

В статье рассмотрены популярные направления инвестирования. Краткое описание рассчитано на то, чтобы дать читателю повод к размышлению о возможности сделать инвестиционный процесс источником личного дохода.

Удача невозможна без настойчивого изучения теории и упорной практики на инвестиционных рынках.

Брокерские конторы обучают теории и работе на рынке ценных бумаг. Полезные сведения о других рынках представлены в Сети.

И, как говорили наши предшественники: «Ищущий ‒ да обрящет, стучащему ‒ да откроют».

Поиск статей по тегам